container xChange對(duì)全球集裝箱租賃交易的分析顯示，自2024年初以來(lái)，平均費(fèi)率顯著上升，表明對(duì)集裝箱租賃服務(wù)的需求上升，出租人的財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)增加，這表明市場(chǎng)可能會(huì)更加緊張。該研究還強(qiáng)調(diào)了中國(guó)和俄羅斯、印度之間持續(xù)強(qiáng)勁的集裝箱貿(mào)易模式，以及2024年迄今為止的其他熱門貿(mào)易路線。
“中國(guó)至北美的單程集裝箱租賃率有所上升，尤其是在2024年，其上漲主要是由于中美之間集裝箱價(jià)格差值擴(kuò)大所致（中國(guó)在3月份之前變得“更貴”，而美國(guó)的集裝箱價(jià)格停滯不前或下降）。”
3月中國(guó)對(duì)加拿大租賃率上升64%
從2月到3月，中國(guó)至加拿大港口的貨運(yùn)量顯著增加。從2月到3月，鹽田至多倫多的利率飆升了68%。2月份為730美元，3月份達(dá)到1230美元的峰值。青島至溫哥華的租賃率在一個(gè)月內(nèi)飆升了64%。寧波至多倫多運(yùn)價(jià)飆升35%，深圳至多倫多運(yùn)價(jià)飆升26%，天津至多倫多運(yùn)價(jià)飆升23%。
中國(guó)至美國(guó)運(yùn)價(jià)也大幅飆升
寧波至奧克蘭航線的租金在一個(gè)月內(nèi)（2024年2月至3月）飆升了92%，其中租賃價(jià)格在2月為1020美元，今年3月達(dá)到1963美元。
與2023年相比，2024年第一季度從上海到洛杉磯的集裝箱租賃率大幅上升（見下圖）。這一增長(zhǎng)可歸因于重大的地緣政治干擾，主要是始于11月并持續(xù)到2024年第一季度的巴以沖突，這使得這條路線的租賃率不斷上升。40英尺高立方體集裝箱從上海到洛杉磯的平均租賃率增長(zhǎng)了67%，從2023年第四季度（10月至12月）的平均703美元增長(zhǎng)到2024年第一季度（1月至3月）的1173美元。Container xChange 聯(lián)合創(chuàng)始人兼首席執(zhí)行官 Christian Roeloffs分享道：“需求和供應(yīng)的波動(dòng)導(dǎo)致集裝箱物流的大幅波動(dòng)。目前，我們看到需求和供應(yīng)之間的差距不斷擴(kuò)大，由于 2020/2021 年期間訂單的鞭打效應(yīng)，需求疲軟，供應(yīng)較高。即使運(yùn)營(yíng)成本持續(xù)上升，這也會(huì)導(dǎo)致供應(yīng)（過(guò)剩）有效地吸收中斷沖擊并保持集裝箱價(jià)格低迷”。“另一方面，單向租賃費(fèi)率主要是由（a）融資成本增加和（b）始發(fā)地和目的地之間集裝箱價(jià)格差異驅(qū)動(dòng)的。這導(dǎo)致中美租賃率在集裝箱價(jià)格差值擴(kuò)大的背景下上升。”Roeloffs進(jìn)一步補(bǔ)充道。
2024年中國(guó)集裝箱交易價(jià)格飆升進(jìn)入2024年，中國(guó)的集裝箱交易價(jià)格開始回升。與2023年4月相比，2024年4月大多數(shù)地區(qū)的價(jià)格都有所上漲，這表明全年價(jià)格總體上漲。大連、寧波、青島、上海和廈門的增長(zhǎng)尤為明顯。價(jià)格上漲是由于兩種可預(yù)見的市場(chǎng)力量——第一季度需求的周期性增長(zhǎng)和推動(dòng)中國(guó)集裝箱貿(mào)易活動(dòng)的地緣政治壓力加劇。我們繼續(xù)看到大量集裝箱從中國(guó)運(yùn)往俄羅斯。俄羅斯的平均集裝箱價(jià)格仍然疲軟，截至2024年4月11日，40英尺集裝箱的平均價(jià)格低至811美元，而在2月22日之前的旺季，這一價(jià)格超過(guò)了4000美元。這一比率是俄羅斯集裝箱貿(mào)易商迄今為止所見的 2024 年最低水平。這是因?yàn)閺亩砹_斯遣返箱子變得更加復(fù)雜。對(duì)過(guò)去三年集裝箱月均價(jià)格的分析顯示，集裝箱月均價(jià)格持續(xù)同比下降，2024年是美國(guó)主要港口集裝箱平均價(jià)格最低的一年。這標(biāo)志著這些港口的月平均集裝箱價(jià)格連續(xù)第三年下降。
我們認(rèn)為中美航線的租賃前景有所改善，中俄之間的貿(mào)易持續(xù)強(qiáng)勁。集裝箱物流市場(chǎng)趨于穩(wěn)定，我們認(rèn)為市場(chǎng)波動(dòng)不會(huì)導(dǎo)致集裝箱價(jià)格大幅上漲。這也是因?yàn)槭袌?chǎng)上仍然存在高產(chǎn)能過(guò)剩，并對(duì)集裝箱市場(chǎng)起到了減震器的作用。另一方面，集裝箱租賃市場(chǎng)依然強(qiáng)勁。
